《商業(yè)銀行資本》PPT課件

《《商業(yè)銀行資本》PPT課件》由會(huì)員分享，可在線(xiàn)閱讀，更多相關(guān)《《商業(yè)銀行資本》PPT課件（66頁(yè)珍藏版）》請(qǐng)?jiān)谘b配圖網(wǎng)上搜索。

1、第 二 講 ： 商 業(yè) 銀 行 資 本 學(xué) 習(xí) 目 標(biāo)通 過(guò) 學(xué) 習(xí) ， 重 點(diǎn) 掌 握 ：商 業(yè) 銀 行 資 本 的 構(gòu) 成商 業(yè) 銀 行 資 本 充 足 的 意 義商 業(yè) 銀 行 資 本 充 足 性 的 測(cè) 定 指 標(biāo) 和 方 法了 解 巴 塞 爾 協(xié) 議 有 關(guān) 商 業(yè) 銀 行 資 本 相 關(guān) 內(nèi) 容 主 要 內(nèi) 容商 業(yè) 銀 行 資 本 的 功 能 及 構(gòu) 成 銀 行 資 本 充 足 性 及 其 測(cè) 定 巴 塞 爾 協(xié) 議 對(duì) 銀 行 資 本 標(biāo) 準(zhǔn) 及 資 產(chǎn) 風(fēng)險(xiǎn) 的 規(guī) 定 第 一 節(jié) ：商 業(yè) 銀 行 資 本 的 功 能 及 構(gòu) 成n 商 業(yè) 銀 行 資 本 概 念n 商 業(yè)

2、銀 行 資 本 功 能n 商 業(yè) 銀 行 資 本 構(gòu) 成 商 業(yè) 銀 行 資 本 概 念n 商 業(yè) 銀 行 的 設(shè) 立 ， 首 先 必 須 擁 有 一 定 數(shù)額 的 最 原 始 的 資 金 來(lái) 源 ， 即 資 本 金 。n 資 本 是 銀 行 得 以 存 在 和 發(fā) 展 的 基 礎(chǔ) 、 前提 ， 銀 行 要 想 進(jìn) 一 步 擴(kuò) 展 業(yè) 務(wù) ， 就 必 須增 加 資 本 的 數(shù) 量 。n 銀 行 與 一 般 企 業(yè) 資 本 的 顯 著 差 別 在 于 ，它 在 全 部 資 本 中 的 相 對(duì) 比 重 比 較 低 ， 但它 的 絕 對(duì) 數(shù) 額 很 大 。 商 業(yè) 銀 行 資 本 的 功 能n商 業(yè)

3、 銀 行 資 本 有 三 種 基 本 功 能 ：營(yíng) 業(yè) 功 能保 護(hù) 功 能管 理 功 能n美 聯(lián) 儲(chǔ) 給 銀 行 資 本 下 的 定 義 ：資 本 對(duì) 不 可 預(yù) 見(jiàn) 的 損 失 能 起 到 緩 沖 作 用 ；協(xié) 助 維 持 公 眾 對(duì) 某 一 銀 行 的 信 心 ；在 萬(wàn) 一 發(fā) 生 不 能 償 債 的 情 況 下 ， 對(duì) 提 款 人 提 供 部分 保 護(hù) ；支 持 該 銀 行 的 合 理 增 長(zhǎng) 。 商 業(yè) 銀 行 資 本 的 功 能資 本 是 銀 行 存 在 的 先 決 條 件 銀 行 資 本 是 銀 行 管 理 當(dāng) 局 在 審 批 銀 行 開(kāi) 業(yè) 資 格 和 對(duì) 銀 行 進(jìn) 行監(jiān) 管

4、 時(shí) 的 重 要 指 標(biāo) 。 銀 行 在 開(kāi) 業(yè) 時(shí) 必 須 擁 有 足 夠 的 資 本 。 （ 西 方 銀 行 用 于 購(gòu) 置 設(shè)備 所 用 的 資 本 ， 一 般 占 銀 行 資 本 總 量 的 20%左 右 。中 國(guó) 商 業(yè) 銀 行 法 規(guī) 定 ， 設(shè) 立 全 國(guó) 性 商 業(yè) 銀 行 的 注 冊(cè) 資 本 最 低限 額 為 十 億 元 人 民 幣 。 設(shè) 立 城 市 商 業(yè) 銀 行 的 注 冊(cè) 資 本 最 低 限 額 為 一億 元 人 民 幣 ， 設(shè) 立 農(nóng) 村 商 業(yè) 銀 行 的 注 冊(cè) 資 本 最 低 限 額 為 五 千 萬(wàn) 元 人民 幣 。 注 冊(cè) 資 本 應(yīng) 當(dāng) 是 實(shí) 繳 資 本

5、 。 資 本 是 客 戶(hù) 存 款 免 受 偶 然 損 失 的 保 障 。資 本 是 銀 行 經(jīng) 營(yíng) 活 動(dòng) 正 常 進(jìn) 行 的 保 證 ?？?之 ， 銀 行 資 本 的 充 足 與 否 ， 不 僅 是 獲 得 銀 行 當(dāng) 局 認(rèn) 可 與 信 任 的重 要 因 素 ， 更 是 取 得 公 眾 信 賴(lài) 度 的 重 要 因 素 。 商 業(yè) 銀 行 資 本 的 構(gòu) 成n 銀 行 資 本 與 一 般 企 業(yè) 資 本 的 區(qū) 別 ：l 商 業(yè) 銀 行 資 本 的 內(nèi) 涵 不 同 于 一 般 企 業(yè) 的 資 本 內(nèi) 容 。l 一 般 企 業(yè) 的 資 本 是 根 據(jù) 會(huì) 計(jì) 學(xué) 的 定 義 理 解 的 ， 即

6、資 本 等 于 資 產(chǎn) 總 值 減 去 負(fù) 債 總 額 后 的 凈 值 ， 這 個(gè) 凈值 稱(chēng) 所 有 者 權(quán) 益 或 產(chǎn) 權(quán) 資 本 或 自 有 資 金 。l 而 商 業(yè) 銀 行 資 本 的 內(nèi) 涵 較 為 寬 泛 ， 除 了 所 有 者 權(quán)益 外 ， 還 包 括 一 定 比 例 的 債 務(wù) 資 本 。 因 此 ， 常 將 商業(yè) 銀 行 所 有 者 權(quán) 益 稱(chēng) 為 一 級(jí) 資 本 或 核 心 資 本 ， 而 將債 務(wù) 資 本 稱(chēng) 為 二 級(jí) 資 本 或 附 屬 資 本 。 商 業(yè) 銀 行 資 本 的 構(gòu) 成n 巴 塞 爾 協(xié) 議 銀 行 資 本 的 構(gòu) 成n 1988年 7月 ， 由 西 方

7、12國(guó) 的 央 行 在 瑞 士 通 過(guò) 巴 塞 爾協(xié) 議 ， 統(tǒng) 一 了 國(guó) 際 銀 行 業(yè) 的 資 本 衡 量 和 資 本 標(biāo) 準(zhǔn) ，確 立 了 商 業(yè) 銀 行 資 本 的 國(guó) 際 規(guī) 范 ：n 商 業(yè) 銀 行 資 本 主 要 由 4部 分 構(gòu) 成 ： 股 本 ： 普 通 股 、 優(yōu) 先 股 盈 余 ： 資 本 盈 余 、 存 留 盈 余 債 務(wù) 資 本 ： 資 本 票 據(jù) 、 債 券 其 他 來(lái) 源 ： 儲(chǔ) 備 金 u股 本 ： 普 通 股 、 優(yōu) 先 股 n 銀 行 通 過(guò) 發(fā) 放 普 通 股 (Common Stock)和 優(yōu)先 股 (Preferred Stock)所 形 成 的 資

8、 本 是 最 基本 、 最 穩(wěn) 定 的 銀 行 資 本 。 普 通 股 和 優(yōu) 先 股 是 銀行 股 東 持 有 的 主 權(quán) 證 書(shū) 。n 普 通 股 銀 行 普 通 股 不 僅 代 表 對(duì) 銀 行 的 所 有 權(quán) ， 而 且 具 有 永 久性 質(zhì) 。 銀 行 在 組 建 時(shí) ， 普 通 股 是 銀 行 籌 集 資 本 金 的 主 要 方 式 ；當(dāng) 銀 行 需 要 增 加 資 本 金 時(shí) ， 也 可 通 過(guò) 發(fā) 放 普 通 股 實(shí) 現(xiàn) 。 盡 管 普 通 股 是 銀 行 資 本 金 的 主 要 組 成 部 分 ， 然而 ， 從 銀 行 的 角 度 來(lái) 看 ， 普 通 股 并 非 是 其 最 具

9、吸 引 力 的 外 源 資 本 形 式 。首 先 ， 銀 行 面 臨 著 銀 行 股 東 要 求 增 發(fā) 紅 利的 壓 力 ；其 次 ， 普 通 股 的 交 易 費(fèi) 用 高 ；第 三 ， 當(dāng) 銀 行 增 發(fā) 普 通 股 時(shí) ， 大 股 東 會(huì) 因面 臨 失 去 控 股 的 地 位 而 進(jìn) 行 阻 撓 。股 本 ： 普 通 股 、 優(yōu) 先 股 然 而 ， 從 金 融 管 理 當(dāng) 局 的 角 度 而 言 ， 他 們 則認(rèn) 為 銀 行 普 通 股 能 起 到 健 全 和 穩(wěn) 定 銀 行 體 系的 作 用 ， 普 通 股 是 銀 行 最 佳 的 外 源 資 本 。 銀 行 在 決 定 是 否 通 過(guò)

10、發(fā) 行 普 通 股 來(lái) 增 加資 本 金 時(shí) ， 要 考 慮 三 個(gè) 因 素 : (1)其 他 外 源 資 本 的 可 得 性 ； (2)籌 集 未 來(lái) 所 需 的外 源 資 本 的 靈 活 程 度 ； （ 3） 不 同 形 式 外 源 資 本比 較 。 如 果 銀 行 的 規(guī) 模 較 大 ， 則 銀 行 會(huì) 考 慮 要 用非 普 通 股 方 式 籌 集 資 本 金 。 n優(yōu) 先 股n優(yōu) 先 股 是 公 司 在 籌 集 資 金 時(shí) ， 給 予 投 資 者 某些 優(yōu) 先 權(quán) 的 股 票 。 優(yōu) 先 權(quán) 主 要 表 現(xiàn) 在 兩 個(gè) 方 面 ： 優(yōu) 先 股 有 固 定 的 股 息 ， 不 隨 公 司

11、 業(yè) 績(jī) 好 壞 而波 動(dòng) ， 并 且 可 以 先 于 普 通 股 股 東 領(lǐng) 取 股 息 ； 當(dāng) 公 司 破 產(chǎn) 進(jìn) 行 財(cái) 產(chǎn) 清 算 時(shí) ， 優(yōu) 先 股 股 東 對(duì)公 司 剩 余 財(cái) 產(chǎn) 有 先 于 普 通 股 股 東 的 要 求 權(quán) 。 但優(yōu) 先 股 一 般 不 參 加 公 司 的 紅 利 分 配 ， 亦 無(wú) 表 決權(quán) 。 n 公 司 發(fā) 行 優(yōu) 先 股 主 要 出 于 以 下 考 慮 ： 清 償 公 司 債 務(wù) ； 幫 助 公 司 渡 過(guò) 財(cái) 政 難 關(guān) ； 欲 增 加 公 司 資 產(chǎn) ， 又 不影 響 普 通 股 股 東 的 控 制 權(quán) 。 n 常 見(jiàn) 的 優(yōu) 先 股 有 三 種

12、形 式 ：固 定 股 息 率 優(yōu) 先 股 （ Fixed-rate preferred Stock） 、可 調(diào) 整 股 息 的 優(yōu) 先 股 (Variable-rate preferred Stock)和可 轉(zhuǎn) 換 優(yōu) 先 股 (Convertible Preferred Stock)。 n 優(yōu) 先 股 是 國(guó) 外 大 銀 行 常 用 的 外 源 資 本 渠 道 。 盈 余 也 是 銀 行 資 本 的 重 要 組 成 部 分 ， 這 些 資本 并 非 為 單 一 的 外 源 資 本 ， 還 包 括 了 內(nèi) 源 資 本 。 由 外 源 資 本 渠 道 形 成 的 盈 余 稱(chēng) 為 資 本 盈 余

13、。 而 由 內(nèi) 源 資 本 渠 道 形 成 的 盈 余 稱(chēng) 為 留 存 盈 余 。 它 們 是 權(quán) 益 資 本 。u盈 余 ： 資 本 盈 余 、 留 存 盈 余 n資 本 盈 余 資 本 盈 余 主 要 由 投 資 者 超 繳 資 本 形 成 。在 銀 行 諸 多 權(quán) 益 資 本 中 ， 資 本 盈 余 與 股 本 密 切 相 關(guān) 。股 本 的 大 小 與 銀 行 發(fā) 行 股 票 數(shù) 量 有 關(guān) 。股 本 =股 票 面 值 股 數(shù)股 票 發(fā) 行 價(jià) ： 溢 價(jià) 發(fā) 行 、 折 價(jià) 發(fā) 行 、 平 價(jià) 發(fā) 行 。如 果 銀 行 股 票 采 用 溢 價(jià) 發(fā) 行 ， 則 銀 行 通 過(guò) 股 票 籌

14、 資 所取 得 的 籌 資 額 必 然 大 于 按 面 值 所 確 定 的 金 額 (股 本 )，這 超 過(guò) 股 本 以 上 的 部 分 構(gòu) 成 資 本 盈 余 的 主 體 。 資 本 盈 余 是 調(diào) 節(jié) 銀 行 資 本 金 、 制 定 股 息 政 策 的一 個(gè) 重 要 項(xiàng) 目 。 當(dāng) 銀 行 決 定 增 加 注 冊(cè) 資 本 時(shí) ， 可 將 資本 盈 余 劃 轉(zhuǎn) 股 本 實(shí) 現(xiàn) 或 部 分 實(shí) 現(xiàn) 。 在 銀 行 不 盈 利 或 少 盈 利 情 況 下 ， 可 以 動(dòng) 用 資 本 盈 余 發(fā) 放 股 息 。 n 留 存 盈 余 留 存 盈 余 是 尚 未 動(dòng) 用 的 銀 行 累 計(jì) 稅 后 利

15、 潤(rùn) 部 分 ，是 銀 行 所 有 者 權(quán) 益 的 一 個(gè) 項(xiàng) 目 。 留 存 盈 余 的 大 小 取 決 于 企 業(yè) 盈 利 性 大 小 、 股 息政 策 及 稅 率 等 因 素 。通 常 ， 盈 利 性 越 強(qiáng) ， 盈 余 留 存 越 大 ， 反 之 ， 則 小 ；股 息 支 付 率 越 高 ， 盈 余 留 存 越 少 ； 所 得 稅 率 越 高 ，銀 行 留 利 越 少 。 盈 余 留 存 與 股 本 資 本 盈 余 一 起 構(gòu) 成 銀 行 的 權(quán) 益資 本 的 重 要 部 分 。 u債 務(wù) 資 本 ： 資 本 票 據(jù) 、 債 券 n 債 務(wù) 資 本 是 20世 紀(jì) 70年 代 起 被

16、西 方 發(fā) 達(dá) 國(guó) 家 的 銀 行 廣泛 使 用 的 一 種 外 源 資 本 。 這 類(lèi) 資 本 被 銀 行 列 作 補(bǔ) 充 資本 。 這 種 債 務(wù) 資 本 所 有 者 的 求 償 權(quán) 排 在 各 類(lèi) 銀 行 存 款所 有 者 之 后 。 債 務(wù) 資 本 有 若 干 種 類(lèi) 。 通 常 有 資 本 票 據(jù)和 債 券 兩 類(lèi) 。n 資 本 票 據(jù) (Capital Notes)是 一 種 以 固 定 利 率 計(jì) 息 的 小 面 額 后期 償 付 證 券 ， 該 證 券 的 期 限 為 715年 不 等 。 它 可 以 在 金 融 市場(chǎng) 上 出 售 ， 也 可 向 銀 行 的 客 戶(hù) 推 銷(xiāo) 。

17、 n 債 券 (Securities/Bonds)。 銀 行 債 券 資 本 包 括 可 轉(zhuǎn) 換 后 期 償付 債 券 (Convertible Subordinated Securities)、 浮 動(dòng) 利 率后 期 償 付 債 券 (Variable-rate Subordinated Securities)、選 擇 性 利 率 后 期 償 付 債 券 (option-rate Subordinated Securities)等 。 n 作 為 銀 行 的 補(bǔ) 充 資 本 ， 債 務(wù) 資 本 能 為 銀 行 帶 來(lái)好 處 ：n 一 是 債 務(wù) 利 息 稅 前 列 支 ， 可 降 低 籌 資

18、 成 本 ；n 二 是 增 加 這 類(lèi) 資 本 不 會(huì) 影 響 銀 行 股 東 對(duì) 銀 行 的 控 股權(quán) ；n 三 是 此 類(lèi) 資 本 有 助 于 提 高 銀 行 收 益 率 。 但 是 ， 債 務(wù)資 本 具 有 法 定 到 期 清 償 性 ， 故 銀 行 應(yīng) 注 意 支 付 能 力 ，以 免 發(fā) 生 違 約 。 其 他 來(lái) 源 ： 儲(chǔ) 備 金n 儲(chǔ) 備 金 是 為 了 防 止 意 外 損 失 而 從 收 益 中 提 留 的 資 金 ，包 括 資 本 準(zhǔn) 備 金 ,放 款 與 證 券 損 失 準(zhǔn) 備 金 。n 儲(chǔ) 備 金 逐 年 累 計(jì) 提 留 ， 不 會(huì) 對(duì) 當(dāng) 年 的 分 紅 產(chǎn) 生 巨

19、大 影響 ;n 儲(chǔ) 備 金 在 許 多 國(guó) 家 被 允 許 稅 前 列 支 ， 使 銀 行 享 有 稅 收優(yōu) 惠 。n 但 是 ， 儲(chǔ) 備 金 在 銀 行 資 本 中 的 比 重 不 會(huì) 太 大 ， 銀 行 收益 規(guī) 模 、 股 利 政 策 及 金 融 管 理 部 門(mén) 的 管 制 均 對(duì) 這 類(lèi) 資本 進(jìn) 行 約 束 ， 從 而 使 銀 行 不 能 大 量 籌 集 該 類(lèi) 資 本 。 對(duì)上 市 公 司 而 言 ， 提 留 儲(chǔ) 備 金 多 少 會(huì) 影 響 本 年 利 潤(rùn) 分 配 ，從 而 造 成 股 票 價(jià) 格 的 波 動(dòng) 。 概 念 區(qū) 別 存 款 準(zhǔn) 備 金 儲(chǔ) 備 金 存 款 準(zhǔn) 備 金

20、， 是 限 制 金 融 機(jī) 構(gòu) 信 貸 擴(kuò) 張 和 保 證 客戶(hù) 提 取 存 款 和 資 金 清 算 需 要 而 準(zhǔn) 備 的 資 金 。 法 定 存 款 準(zhǔn)備 金 率 ， 是 金 融 機(jī) 構(gòu) 按 規(guī) 定 向 中 央 銀 行 繳 納 的 存 款 準(zhǔn) 備金 占 其 存 款 的 總 額 的 比 率 。存 款 準(zhǔn) 備 金 是 指 中 央 銀 行 強(qiáng) 制 要 求 商 業(yè) 銀 行 ， 將其 存 款 按 照 一 定 比 率 作 為 準(zhǔn) 備 金 ， 不 得 隨 意 動(dòng) 用 。 儲(chǔ) 備 金 是 銀 行 為 了 防 止 意 外 損 失 而 從 收 益 中 提 留的 資 金 ， 包 括 資 本 準(zhǔn) 備 金 和 放

21、款 與 證 券 損 失 準(zhǔn) 備 金 。 2006年 11月 15日 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 調(diào) 至 9% 2007年 1月 15日 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 調(diào) 至 9.5% 2007年 2月 25日 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 調(diào) 至 10% 2007年 4月 16日 上 調(diào) 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 0.5個(gè) 百 分 點(diǎn) 至 10.5% 2007年 5月 15日 上 調(diào) 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 0.5個(gè) 百 分 點(diǎn) 至 11% 2007年 6月 5日 上 調(diào) 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 0.5個(gè) 百 分 點(diǎn) 至 11.5% 2007年 8月 15日 上 調(diào) 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 0.5個(gè) 百 分 點(diǎn)

22、 至 12% 2007年 9月 25日 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 調(diào) 至 12.5% 2007年 10月 25日 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 調(diào) 至 13.0% 2007年 11月 26日 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 調(diào) 至 13.5% 2007年 12月 25日 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 調(diào) 至 14.5% 2008年 1月 25日 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 調(diào) 至 15% 2008年 3月 18日 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 調(diào) 至 15.5%2008年 4月 25日 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 調(diào) 至 16%2008年 5月 20日 存 款 準(zhǔn) 備 金 率 調(diào) 至 16.5%08年 6月 7日 存 款 準(zhǔn) 備

23、 金 率 調(diào) 至 17.5% 第 二 節(jié) ： 銀 行 資 本 充 足 性 及 其 測(cè) 定n 銀 行 資 本 充 足 性 的 概 念 及 其 意 義n 銀 行 資 本 充 足 性 的 測(cè) 定 ： 測(cè) 定 指 標(biāo) 、 測(cè)定 方 法 銀 行 資 本 充 足 性 及 其 測(cè) 定p 銀 行 資 本 充 足 性 概 念 及 其 意 義n 銀 行 資 本 充 足 性 是 指 銀 行 資 本 數(shù) 量 必 須 超 過(guò) 金融 管 理 當(dāng) 局 所 規(guī) 定 的 能 夠 保 障 正 常 營(yíng) 業(yè) 并 足 以維 持 充 分 信 譽(yù) 的 最 低 限 度 ； 同 時(shí) ， 銀 行 現(xiàn) 有 資本 或 新 增 資 本 的 構(gòu) 成 ，

24、 應(yīng) 該 符 合 銀 行 總 體 經(jīng) 營(yíng)目 標(biāo) 或 所 需 增 資 本 的 具 體 目 的 。n 銀 行 資 本 充 足 性 有 數(shù) 量 和 結(jié) 構(gòu) 兩 個(gè) 層 面 的 內(nèi) 容 。 資 本 數(shù) 量 的 充 足 性資 本 數(shù) 量 的 充 足 性 受 銀 行 經(jīng) 營(yíng) 規(guī) 模 和 金 融 部 門(mén) 管 理 規(guī) 定 等 因 素 影 響 ， 很 難 對(duì) 其 適 度 性 進(jìn) 行 界 定 。一 般 而 言 ， 金 融 當(dāng) 局 所 規(guī) 定 的 開(kāi) 業(yè) 許 可 額 是 最 低 限 額 ，并 且 在 經(jīng) 營(yíng) 過(guò) 程 中 ， 必 須 保 持 適 度 的 資 本 金 。存 款 人 及 其 他 債 權(quán) 人 對(duì) 銀 行 資

25、 本 數(shù) 量 多 少 ， 觀(guān) 點(diǎn) 不 一 。從 銀 行 家 角 度 看 ， 穩(wěn) 健 型 和 風(fēng) 險(xiǎn) 型 的 銀 行 家 對(duì) 資 本 數(shù)量 的 態(tài) 度 也 不 一 。 資 本 量 是 否 充 足 是 銀 行 能 否 健 康 、 穩(wěn) 定 經(jīng) 營(yíng) 的 重 要 標(biāo)志 。商 業(yè) 銀 行 保 持 的 資 本 量 并 非 越 多 越 好 ， 事 實(shí) 上 ， 過(guò) 多的 資 本 是 沒(méi) 有 必 要 的 。對(duì) 商 業(yè) 銀 行 而 言 ， 資 本 充 足 性 是 資 本 適 度 。 資 本 結(jié) 構(gòu) 的 合 理 性資 本 結(jié) 構(gòu) 的 合 理 性 是 指 普 通 股 、 優(yōu) 先 股 、 留 存 盈 余 、 債 務(wù) 資

26、本 等應(yīng) 在 資 本 總 額 中 占 有 合 理 的 比 重 。 以 盡 可 能 降 低 商 業(yè) 銀 行 的 經(jīng) 營(yíng) 成本 與 經(jīng) 營(yíng) 風(fēng) 險(xiǎn) ， 增 強(qiáng) 經(jīng) 營(yíng) 管 理 與 進(jìn) 一 步 籌 資 的 靈 活 性 。從 靜 態(tài) 而 言 ， 資 本 結(jié) 構(gòu) 是 指 債 務(wù) 資 本 與 股 權(quán) 資 本 的 比 例 關(guān) 系 ， 或債 務(wù) 資 本 在 總 資 本 中 的 占 比 。 從 動(dòng) 態(tài) 而 言 ， 在 完 善 的 資 本 市 場(chǎng) 中 ，融 資 手 段 有 一 個(gè) 基 本 的 排 序 ， 即 融 資 方 式 的 選 擇 。資 本 有 核 心 資 本 和 附 屬 資 本 兩 類(lèi) 。 核 心 資 本

27、包 括 普 通 股 、 不 可 收回 的 優(yōu) 先 股 、 資 本 盈 余 、 留 存 盈 余 、 可 轉(zhuǎn) 換 的 資 本 債 券 、 各 種 補(bǔ) 償準(zhǔn) 備 金 。 這 些 是 銀 行 真 正 意 義 上 的 自 有 資 金 。 金 融 管 理 部 門(mén) 規(guī) 定 的資 本 最 低 限 額 必 須 由 核 心 資 本 來(lái) 滿(mǎn) 足 。 因 此 ， 核 心 資 本 在 資 本 總 額中 所 占 的 比 重 直 接 影 響 銀 行 的 經(jīng) 營(yíng) 風(fēng) 險(xiǎn) 。規(guī) 模 不 同 的 商 業(yè) 銀 行 其 資 本 結(jié) 構(gòu) 應(yīng) 該 有 所 區(qū) 別 。 資 本 結(jié) 構(gòu) 還 受 銀 行 經(jīng) 營(yíng) 情 況 變 動(dòng) 的 影 響 。

28、 p 銀 行 資 本 充 足 性 的 測(cè) 定 ： 測(cè) 定 指 標(biāo) 、 測(cè) 定 方法 由 于 銀 行 資 本 充 足 性 評(píng) 價(jià) 標(biāo) 準(zhǔn) 的 多 樣 化 ， 因 此 ， 銀行 資 本 充 足 性 的 測(cè) 定 是 一 個(gè) 非 常 復(fù) 雜 的 工 作 。 比 率 是 最常 用 的 指 標(biāo) 。 最 常 見(jiàn) 的 測(cè) 定 指 標(biāo) 和 方 法 包 括 如 下 ：1. 測(cè) 定 指 標(biāo) （ 1） 資 本 與 存 款 比 率 。 這 是 最 傳 統(tǒng) 的 用 來(lái) 衡 量 銀行 資 本 的 指 標(biāo) 。 它 表 明 銀 行 資 本 對(duì) 存 款 的 耐 力 程 度 ， 為防 止 銀 行 出 現(xiàn) 流 動(dòng) 性 風(fēng) 險(xiǎn) ， 銀

29、 行 資 本 與 存 款 應(yīng) 保 持 一 定的 比 率 。這 是 美 國(guó) 等 在 20世 紀(jì) 30年 代 采 納 的 法 律 上 規(guī) 定 的第 一 個(gè) 資 本 標(biāo) 準(zhǔn) ， 其 總 則 是 $10存 款 必 須 保 持 $1資 本 ，即 資 本 /存 款 比 率 應(yīng) 保 持 在 10%。 （ 該 指 標(biāo) 缺 陷 ？ ） 銀 行 資 本 充 足 性 測(cè) 定 指 標(biāo) 與 方法（ 2） 資 本 與 總 資 產(chǎn) 比 率 。 該 比 率 將 銀 行 資 本 量與 全 部 資 產(chǎn) 掛 鉤 ， 簡(jiǎn) 潔 明 了 ， 它 能 在 一 定 程 度 上反 映 銀 行 抵 御 資 產(chǎn) 意 外 損 失 的 能 力 。 該

30、 比 率 一 般要 求 8 左 右 。（ 該 指 標(biāo) 缺 陷 ？ ） 該 指 標(biāo) 未 能 考 慮 資 產(chǎn) 結(jié) 構(gòu) 對(duì) 資 本 需 要 量 的 影 響 。短 期 證 券 、 短 期 貸 款 等 資 產(chǎn) 結(jié) 構(gòu) 的 風(fēng) 險(xiǎn) 與 長(zhǎng) 期 貸款 、 投 資 的 概 念 資 產(chǎn) 結(jié) 構(gòu) 風(fēng) 險(xiǎn) 對(duì) 資 本 的 要 求 不 同 。而 資 本 /總 資 產(chǎn) 比 率 無(wú) 法 反 映 上 述 差 異 。 銀 行 資 本 充 足 性 測(cè) 定 指 標(biāo) 與 方 法（ 3） 資 本 與 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 比 率 。 隨 著 銀 行 資 產(chǎn) 結(jié) 構(gòu) 的 變化 ， 銀 行 的 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 增 加 ， 原 先 的 資 本

31、與 資 產(chǎn) 比 率 越 來(lái)越 顯 示 其 不 足 。 于 是 ， 商 業(yè) 銀 行 家 及 金 融 當(dāng) 局 設(shè) 計(jì) 了 資本 與 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 比 率 ， 以 此 來(lái) 說(shuō) 明 商 業(yè) 銀 行 的 資 本 是 否 充足 。 一 般 認(rèn) 為 ， 該 比 率 至 少 要 達(dá) 到 15 以 上 。 比 率 中 的 風(fēng)險(xiǎn) 資 產(chǎn) 是 指 不 包 括 商 業(yè) 銀 行 第 一 、 第 二 線(xiàn) 準(zhǔn) 備 金 在 內(nèi) 的資 產(chǎn) 。該 指 標(biāo) 較 多 體 現(xiàn) 了 資 本 的 “ 抵 御 資 產(chǎn) 意 外 損 失 ” 的 功能 ， 比 前 兩 個(gè) 指 標(biāo) 更 具 科 學(xué) 性 。 但 是 ， 該 比 率 并 沒(méi) 有 考

32、慮 不 同 類(lèi) 資 產(chǎn) 的 風(fēng) 險(xiǎn) 差 異 ， 不 同風(fēng) 險(xiǎn) 的 資 產(chǎn) 對(duì) 資 本 的 需 要 量 不 同 。 銀 行 資 本 充 足 性 測(cè) 定 指 標(biāo) 與 方 法2.測(cè) 定 方 法 (1)分 類(lèi) 比 率 法 。 在 考 慮 了 不 同 資 產(chǎn) 對(duì) 資 本 的要 求 不 同 后 ， 人 們 提 出 了 分 類(lèi) 比 率 法 。 這 一 方法 也 稱(chēng) 為 紐 約 公 式 。 1952年 ， 由 美 國(guó) 紐 約 聯(lián) 邦儲(chǔ) 備 銀 行 設(shè) 計(jì) 。 該 方 法 根 據(jù) 商 業(yè) 銀 行 資 產(chǎn) 風(fēng) 險(xiǎn)程 度 的 差 異 ， 將 銀 行 資 產(chǎn) 分 作 6類(lèi) ， 并 分 別 對(duì) 每類(lèi) 資 產(chǎn) 規(guī) 定 了

33、 各 自 的 資 本 要 求 比 率 。 將 銀 行 資本 需 要 與 資 產(chǎn) 風(fēng) 險(xiǎn) 程 度 掛 鉤 ， 是 資 本 與 風(fēng) 險(xiǎn) 資產(chǎn) 比 率 的 深 化 。 A.無(wú) 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) ： 包 括 現(xiàn) 金 、 存 放 同 業(yè) 、 短 期 國(guó) 債 等 第 一 、第 二 級(jí) 準(zhǔn) 備 金 等 流 動(dòng) 性 很 強(qiáng) 的 資 產(chǎn) 。 這 類(lèi) 資 產(chǎn) 流 動(dòng) 性 高 ，風(fēng) 險(xiǎn) 極 低 ， 不 需 要 資 本 作 擔(dān) 保 ， 即 資 本 要 求 比 率 為 0。B.風(fēng) 險(xiǎn) 較 小 資 產(chǎn) 。 包 括 5年 以 上 政 府 債 券 、 政 府 機(jī) 構(gòu) 債 券 、安 全 性 較 好 的 信 用 擔(dān) 保 貸 款 等

34、 風(fēng) 險(xiǎn) 小 于 一 般 資 產(chǎn) 的 貸 款 和投 資 。 這 些 資 產(chǎn) 的 流 動(dòng) 性 較 高 ， 風(fēng) 險(xiǎn) 較 小 ， 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 定 為5 ， 即 要 求 5 的 資 本 保 障 。C.普 通 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 。 包 括 除 政 府 公 債 之 外 的 證 券 投 資 和 證 券貸 款 ， 故 也 稱(chēng) 為 有 價(jià) 證 券 資 產(chǎn) 。 其 風(fēng) 險(xiǎn) 較 大 ， 流 動(dòng) 性 也 較差 ， 故 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 定 為 12 。 D.風(fēng) 險(xiǎn) 較 高 資 產(chǎn) 。 包 括 那 些 對(duì) 財(cái) 務(wù) 狀 況 較 差 、 信 用 水 平較 低 和 擔(dān) 保 不 足 的 貸 款 。 這 類(lèi) 資 產(chǎn) 的 風(fēng) 險(xiǎn)

35、權(quán) 數(shù) 為 20 。E.有 問(wèn) 題 資 產(chǎn) 。 包 括 超 過(guò) 償 付 期 限 的 貸 款 、 可 疑 貸 款 。銀 行 持 有 的 此 類(lèi) 資 產(chǎn) 遭 損 失 的 概 率 很 大 ， 故 其 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù)為 50 。F.虧 損 資 產(chǎn) 和 固 定 資 產(chǎn) 。 虧 損 資 產(chǎn) 是 銀 行 投 入 資 本 因 損失 而 收 不 回 來(lái) 的 資 產(chǎn) ； 固 定 資 產(chǎn) 固 化 了 的 資 本 。 這 類(lèi) 資產(chǎn) 應(yīng) 由 銀 行 資 本 金 抵 償 ， 因 而 其 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 為 100 。 銀 行 在 以 上 分 類(lèi) 基 礎(chǔ) 上 ， 利 用 加 權(quán) 平 均 法 將 上 述 資 產(chǎn)額 分 別 乘

36、 以 各 自 的 資 本 資 產(chǎn) 比 率 要 求 ， 并 進(jìn) 行 加 總 ， 即可 求 得 銀 行 最 低 資 本 量 。 2 綜 合 分 析 法 ： 資 本 充 足 度 不 僅 受 資 產(chǎn) 數(shù) 量 、 結(jié) 構(gòu) 以 及 存 款 數(shù) 量 的影 響 ， 與 銀 行 經(jīng) 營(yíng) 管 理 水 平 、 資 產(chǎn) 流 動(dòng) 性 等 因 素 密 切 相 關(guān) 。20世 紀(jì) 70年 代 ， 美 國(guó) 出 現(xiàn) 了 綜 合 分 析 法 。 該 法 認(rèn) 為 影 響 資本 充 足 度 的 數(shù) 量 與 非 數(shù) 量 因 素 主 要 有 8個(gè) : A.銀 行 的 經(jīng) 營(yíng) 管 理 水 平 ； B.資 產(chǎn) 的 流 動(dòng) 性 ； C.收 益

37、及 留 存 盈 余 ； D.存 款 結(jié) 構(gòu) 的 潛 在 變 化 ； E.銀 行 股 東 的 特 點(diǎn) 和 信 譽(yù) ； F.營(yíng) 業(yè) 費(fèi) 用 的 數(shù) 量 ； G.營(yíng) 業(yè) 活 動(dòng) 的 有 效 性 ； H.銀 行 滿(mǎn) 足 本 地 區(qū) 現(xiàn) 在 與 將 來(lái) 競(jìng) 爭(zhēng) 需 要 的 能 力 。 綜 合 分 析 法 雖 然 全 面 ， 但 在 某 些 方 面 的 判 斷 上 不 可 避 免地 帶 有 一 定 的 主 觀(guān) 性 ， 因 而 常 常 影 響 分 析 結(jié) 論 的 準(zhǔn) 確 性 。在 實(shí) 際 工 作 中 ， 人 們 常 常 將 綜 合 分 析 法 與 資 本 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 比率 法 結(jié) 合 起 來(lái) 運(yùn) 用 。

38、 第 三 節(jié) : 巴 塞 爾 協(xié) 議 對(duì) 銀 行 資本 標(biāo) 準(zhǔn) 及 資 產(chǎn) 風(fēng) 險(xiǎn) 的 規(guī) 定n巴 塞 爾 協(xié) 議 的 由 來(lái)n巴 塞 爾 協(xié) 議 的 表 內(nèi) 資 產(chǎn) 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 及 測(cè) 定n巴 塞 爾 協(xié) 議 的 表 外 項(xiàng) 目 的 信 用 轉(zhuǎn) 換 系 數(shù) n巴 塞 爾 協(xié) 議 的 實(shí) 施 要 求n巴 塞 爾 協(xié) 議 對(duì) 銀 行 業(yè) 的 影 響 “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 的 由 來(lái)n 巴 塞 爾 委 員 會(huì) 的 成 立 (Basle C ommittee)n 第 一 個(gè) “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ”n 第 二 個(gè) “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ”n 第 三 個(gè) “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” “

39、巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 的 由 來(lái)n巴 塞 爾 委 員 會(huì) 的 成 立全 球 化 的 發(fā) 展 ， 使 得 跨 國(guó) 銀 行 在 經(jīng) 濟(jì) 中 發(fā) 揮 越 來(lái) 越 大 的 作 用 ， 對(duì) 跨國(guó) 銀 行 的 監(jiān) 督 管 理 及 國(guó) 際 監(jiān) 督 合 作 ， 對(duì) 各 國(guó) 央 行 的 監(jiān) 督 管 理 提 出 新挑 戰(zhàn) 。1974年 ， 在 美 國(guó) 、 英 國(guó) 、 德 國(guó) 和 阿 根 廷 等 發(fā) 生 幾 家 國(guó) 際 性 銀 行 的 先后 倒 閉 和 一 系 列 國(guó) 際 貸 款 倒 賬 事 件 ， 給 各 國(guó) 金 融 業(yè) 乃 至 國(guó) 民 經(jīng) 濟(jì) 帶來(lái) 重 大 影 響 。1975年 2月 ， 根 據(jù) 英 格 蘭

40、銀 行 總 裁 理 查 森 的 建 議 ， 在 國(guó) 際 清 算 銀 行（ Bank for International Settlements) 的 發(fā) 起 和 主 持 下 ， 由 十 國(guó) 集 團(tuán)成 員 國(guó) 比 利 時(shí) 、 荷 蘭 、 加 拿 大 、 英 國(guó) 、 法 國(guó) 、 意 大 利 、 德 國(guó) 、 瑞 典 、日 本 、 美 國(guó) 、 瑞 士 、 盧 森 堡 等 12國(guó) 的 中 央 銀 行 的 銀 行 監(jiān) 督 管 理 員 在瑞 士 巴 塞 爾 聚 會(huì) ， 建 立 一 個(gè) 監(jiān) 督 國(guó) 際 銀 行 活 動(dòng) 的 協(xié) 調(diào) 委 員 會(huì) 。 該 委員 會(huì) 由 英 格 蘭 銀 行 業(yè) 務(wù) 監(jiān) 督 主 任 庫(kù)

41、 克 人 第 一 任 主 席 ， 所 以 國(guó) 際 上 又稱(chēng) 該 委 員 會(huì) 為 庫(kù) 克 委 員 會(huì) ， 也 稱(chēng) 巴 塞 爾 委 員 會(huì) 。 “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 的 由 來(lái)n第 一 個(gè) “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ”1975年 9月 ， 巴 塞 爾 委 員 會(huì) 發(fā) 表 了 對(duì) 國(guó) 外 銀 行 機(jī) 構(gòu) 監(jiān) 督的 原 則 (Principles for the Supervision of Banks Foreign Establishments) ,國(guó) 際 上 稱(chēng) 之 為 “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” ， 即 第 一 個(gè) “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 。 n其 宗 旨 是 制 定 國(guó) 際 合 作

42、監(jiān) 督 的 準(zhǔn) 則 ， 按 股 權(quán) 原 則 確 定 分行 、 附 屬 銀 行 的 定 義 ， 監(jiān) 督 銀 行 的 流 動(dòng) 性 、 清 償 性 、 外匯 活 動(dòng) 和 頭 寸 的 概 念 。協(xié) 議 主 要 內(nèi) 容 包 括 （ 1） 任 何 銀 行 的 國(guó) 外 機(jī) 構(gòu) 都 不 能 逃 避監(jiān) 督 ， 由 母 國(guó) 和 東 道 國(guó) 當(dāng) 局 共 同 負(fù) 有 監(jiān) 督 責(zé) 任 ； （ 2） 監(jiān)督 當(dāng) 局 之 間 雙 方 合 作 ， 互 通 情 報(bào) ， 容 許 總 行 直 接 檢 查 其海 外 機(jī) 構(gòu) ， 或 由 東 道 國(guó) 代 為 檢 查 。 （ 3） 以 東 道 國(guó) 當(dāng) 局 為主 監(jiān) 督 外 國(guó) 銀 行 當(dāng)

43、地 分 行 的 流 動(dòng) 性 和 附 屬 行 的 清 償 性 。 “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 的 由 來(lái)n 第 二 個(gè) “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ”n 1978年 ， 巴 塞 爾 委 員 會(huì) 又 發(fā) 表 了 綜 合 資 產(chǎn) 負(fù)債 表 原 則 ， 該 原 則 把 跨 國(guó) 銀 行 總 行 、 國(guó) 內(nèi) 外分 行 、 附 屬 銀 行 作 為 一 個(gè) 整 體 ， 從 全 球 角 度 綜合 考 慮 其 資 本 充 足 性 、 流 動(dòng) 性 、 清 償 能 力 、 外匯 活 動(dòng) 和 頭 寸 、 貸 款 集 中 性 和 面 臨 風(fēng) 險(xiǎn) 。n 1983年 5月 ， 在 綜 合 資 產(chǎn) 負(fù) 債 表 原 則 的 基礎(chǔ) 上

44、 ， 出 臺(tái) 第 二 個(gè) “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” ， 并 力 爭(zhēng) 把“ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 推 向 世 界 ， 擴(kuò) 大 到 巴 塞 爾 委 員會(huì) 的 成 員 國(guó) 之 外 。 “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 的 由 來(lái)n第 三 個(gè) “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ”n1988年 7月 ， 巴 塞 爾 委 員 會(huì) 正 式 通 過(guò) 了 巴 塞 爾 銀 行 業(yè)條 例 和 監(jiān) 管 委 員 會(huì) 關(guān) 于 統(tǒng) 一 國(guó) 際 銀 行 資 本 衡 量 和 資 本 標(biāo)準(zhǔn) 的 協(xié) 議 （ 即 第 三 個(gè) “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” ).其 主 要 內(nèi) 容 由 四個(gè) 部 分 構(gòu) 成 ：（ 1） 資 本 的 組 成 ：銀 行

45、資 本 組 成 應(yīng) 分 為 核 心 資 本 和 附 屬 資 本 兩 部 分 ，兩 部 分 之 間 應(yīng) 保 持 一 定 的 比 例 。 核 心 資 本 由 銀 行 股 本 以及 稅 后 保 留 利 潤(rùn) 中 提 取 的 公 開(kāi) 儲(chǔ) 備 組 成 ， 應(yīng) 占 銀 行 全 部資 本 的 50%以 上 。 附 屬 資 本 包 括 為 公 開(kāi) 的 儲(chǔ) 備 、 重 估 儲(chǔ)備 ， 普 通 準(zhǔn) 備 金 或 普 通 呆 賬 準(zhǔn) 備 金 ， 帶 有 債 務(wù) 性 質(zhì) 的 資本 公 積 等 。 （ 2） 風(fēng) 險(xiǎn) 加 權(quán) 的 計(jì) 算巴 塞 爾 委 員 會(huì) 認(rèn) 為 ， 將 資 本 與 資 產(chǎn) 負(fù)債 表 上 不 同 種 類(lèi) 資

46、 產(chǎn) 以 及 表 外 項(xiàng) 目 ， 根 據(jù)其 廣 泛 的 相 對(duì) 風(fēng) 險(xiǎn) 進(jìn) 行 加 權(quán) 而 制 訂 出 風(fēng) 險(xiǎn)加 權(quán) 比 率 ， 是 評(píng) 估 銀 行 資 本 是 否 充 足 的 一個(gè) 好 辦 法 。 對(duì) 不 同 資 產(chǎn) 界 定 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 級(jí) 別的 辦 法 如 下 ： 表 內(nèi) 資 產(chǎn) 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 及 測(cè) 定n 表 內(nèi) 資 產(chǎn) 風(fēng) 險(xiǎn) 劃 分 為 從 “ 無(wú) 風(fēng) 險(xiǎn) ” 到 “ 十 足 風(fēng) 險(xiǎn) ” 5個(gè)級(jí) 別 ， 其 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 分 別 為 0%、 10%、 20%、 50%和100%。 資 產(chǎn) 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 的 給 定 以 資 產(chǎn) 風(fēng) 險(xiǎn) 大 小 而 定 ， 風(fēng)險(xiǎn) 越 小 的 資

47、 產(chǎn) ， 其 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 越 小 ， 反 之 ， 則 越 大 。n 銀 行 在 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 給 定 的 基 礎(chǔ) 上 ， 利 用 加 權(quán) 平 均 法 ， 將各 項(xiàng) 資 產(chǎn) 的 貨 幣 數(shù) 額 乘 以 其 風(fēng) 險(xiǎn) 等 級(jí) 權(quán) 數(shù) 得 到 該 項(xiàng) 資產(chǎn) 的 風(fēng) 險(xiǎn) 加 權(quán) 值 ， 然 后 得 到 的 累 加 值 即 為 銀 行 表 內(nèi) 風(fēng)險(xiǎn) 加 權(quán) 資 產(chǎn) 。 它 是 確 定 銀 行 資 本 限 額 的 重 要 依 據(jù) 之 一 。表 內(nèi) 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 的 計(jì) 算 公 式 為 ： n 表 內(nèi) 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) =表 內(nèi) 資 產(chǎn) 額 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 根 據(jù) 巴 塞 爾 協(xié) 議 ， 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn)

48、 的 類(lèi) 別 及 相 應(yīng) 的 權(quán) 數(shù) 為 ： A.0 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 的 資 產(chǎn) ： (1)現(xiàn) 金 ； (2)以 本 幣 定 值 ， 并 以 此 通 貨 對(duì) 央 行 融 通 資金 的 債 權(quán) ； (3)對(duì) 經(jīng) 濟(jì) 合 作 與 發(fā) 展 組 織 (OECD)成 員 國(guó) ， 或 對(duì)國(guó) 際 貨 幣 基 金 組 織 達(dá) 成 與 其 借 款 總 體 安 排 相 關(guān) 的 特 別 貸 款協(xié) 議 的 國(guó) 家 的 中 央 政 府 或 央 行 的 其 他 債 權(quán) ； (4)用 現(xiàn) 金 或 者用 OECD國(guó) 家 中 央 政 府 債 券 作 擔(dān) 保 ， 或 由 OECD國(guó) 家 的 中 央 政府 提 供 擔(dān) 保 的 貸

49、款 。B. 10%風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 的 資 產(chǎn) ： 一 般 指 OECD國(guó) 家 政 府 或 機(jī)構(gòu) 提 供 擔(dān) 保 的 貸 款 或 債 權(quán) 。 C.20 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 的 資 產(chǎn) ：(1)對(duì) 多 邊 發(fā) 展 銀 行 的 債 權(quán) 以 及 由 這 類(lèi) 銀 行 提 供 擔(dān) 保 ， 或 以這 類(lèi) 銀 行 的 債 券 作 抵 押 的 債 權(quán) ； (2)對(duì) OECD國(guó) 家 內(nèi) 的 注 冊(cè) 銀 行 的 債 權(quán) 以 及 由 這 類(lèi) 銀 行 提 供 擔(dān) 保 的 貸 款 。 (3)對(duì)OECD以 外 國(guó) 家 注 冊(cè) 的 銀 行 余 期 在 1年 內(nèi) 的 債 權(quán) 和 由 OECD以 外 國(guó) 家 的 法 人 銀 行 提

50、供 擔(dān) 保 的 、 余 期 在 1年 內(nèi) 的 貸 款 ；(4)托 收 中 的 現(xiàn) 金 款 項(xiàng) ； (5)對(duì) 非 本 國(guó) 的 OECD國(guó) 家 的 公共 部 門(mén) 機(jī) 構(gòu) 的 債 權(quán) ， 以 及 由 這 些 機(jī) 構(gòu) 提 供 擔(dān) 保 的 貸 款 。 D.50 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 的 資 產(chǎn) ： 完 全 以 居 住 用 途 的 房 產(chǎn) 作抵 押 的 貸 款 歸 入 這 一 類(lèi) 資 產(chǎn) 。 E.100 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 的 資 產(chǎn) ： (1)對(duì) 私 人 機(jī) 構(gòu) 的 債 權(quán) ； (2)對(duì) OECD之 外 的 國(guó) 家 的 中 央 政 府 的 債 權(quán) ； (3)對(duì) 公 共 部門(mén) 所 屬 的 商 業(yè) 公 司 的 債 權(quán)

51、 ； (4)房 屋 設(shè) 備 和 其 他 固 定 資產(chǎn) ； (5)不 動(dòng) 產(chǎn) 和 其 他 投 資 ； (6)所 有 其 他 的 資 產(chǎn) 。 表 外 項(xiàng) 目 的 信 用 轉(zhuǎn) 換 系 數(shù)n 對(duì) 于 表 外 項(xiàng) 目 ， 巴 塞 爾 協(xié) 議 建 議 采 用 “ 信用 轉(zhuǎn) 換 系 數(shù) ” 把 表 外 業(yè) 務(wù) 額 轉(zhuǎn) 化 為 表 內(nèi) 業(yè) 務(wù) 額 ，然 后 再 根 據(jù) 表 內(nèi) 同 等 性 質(zhì) 的 項(xiàng) 目 進(jìn) 行 風(fēng) 險(xiǎn) 加 權(quán) 。n 銀 行 的 表 外 項(xiàng) 目 劃 分 為 自 “ 無(wú) 風(fēng) 險(xiǎn) ” 到 “ 十 足風(fēng) 險(xiǎn) ” 5大 類(lèi) ， 并 對(duì) 前 4類(lèi) 表 外 業(yè) 務(wù) 分 別 給 定了 信 用 轉(zhuǎn) 換 系 數(shù)

52、 ， 第 5類(lèi) 則 因 其 與 外 匯 和 利 率有 關(guān) 而 須 作 特 別 處 理 。 具 體 包 括 如 下 ： A. 0%信 用 轉(zhuǎn) 換 系 數(shù) 的 表 外 業(yè) 務(wù) ： 類(lèi) 似 初 始 期 限 在 1年 以 內(nèi) 的 ， 或 可 以 在 任 何 時(shí) 候 無(wú) 條 件 取 消 的 承 諾 。 B.20%信 用 轉(zhuǎn) 換 系 數(shù) 的 表 外 業(yè) 務(wù) ： 短 期 的 、 有 自 行清 償 能 力 的 與 貿(mào) 易 有 關(guān) 的 或 有 項(xiàng) 目 。 C.50%信 用 轉(zhuǎn) 換 系 數(shù) 的 表 外 業(yè) 務(wù) ： 與 交 易 相 關(guān) 的 或有 項(xiàng) 目 （ 如 履 約 擔(dān) 保 、 投 標(biāo) 擔(dān) 保 、 認(rèn) 股 權(quán) 證

53、 和 為 某 些 特別 交 易 而 開(kāi) 出 的 備 用 信 用 證 ） ， 票 據(jù) 發(fā) 行 融 通 和 循 環(huán) 包銷(xiāo) 便 利 等 。 D.100%信 用 轉(zhuǎn) 換 系 數(shù) 的 表 外 業(yè) 務(wù) ： (1)直 接 信 用 替代 工 具 ， 如 保 證 和 承 兌 ;(2)銷(xiāo) 售 和 回 購(gòu) 協(xié) 議 以 及 有 追 索權(quán) 的 資 產(chǎn) 銷(xiāo) 售 ； （ 3） 遠(yuǎn) 期 資 產(chǎn) 購(gòu) 買(mǎi) 、 超 遠(yuǎn) 期 存 款 和 部分 繳 付 款 項(xiàng) 的 股 票 和 代 表 承 諾 一 定 損 失 的 證 券 。 E. 與 外 匯 和 利 率 有 關(guān) 的 或 有 項(xiàng) 目 。 信 用 轉(zhuǎn) 換 系 數(shù) 是 表 外 業(yè) 務(wù) 轉(zhuǎn) 換

54、 為 表 內(nèi) 資 產(chǎn) 的 前提 條 件 ， 也 是 正 確 計(jì) 算 銀 行 風(fēng) 險(xiǎn) 加 權(quán) 資 產(chǎn) 的 重要 依 據(jù) 。 表 外 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 的 計(jì) 算 公 式 為 ： 表 外 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) =表 外 資 產(chǎn) X 信 用 轉(zhuǎn) 換 系 數(shù) X 表內(nèi) 相 對(duì) 性 質(zhì) 資 產(chǎn) 的 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 巴 塞 爾 協(xié) 議 的 實(shí) 施 要 求100% 核 心 資 本一 級(jí) 資 本 比 率 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 總 額 100% 附 屬 資 本二 級(jí) 資 本 比 率 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 總 額 100% 核 心 資 本 附 屬 資 本資 本 對(duì) 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 比 率 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 總 額一 級(jí) 資 本 比 率

55、 二 級(jí) 資 本 比 率 “巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 在 表 內(nèi) 資 產(chǎn) 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 數(shù) 及 表 外 項(xiàng) 目 的 信用 轉(zhuǎn) 換 系 數(shù) 的 基 礎(chǔ) 上 ， 規(guī) 定 銀 資 本 充 足 性 的 計(jì) 算 公 式為 ： “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 有 兩 個(gè) 重 點(diǎn) ：銀 行 資 本 規(guī) 定 及 其 與 資 產(chǎn) 風(fēng) 險(xiǎn) 的 聯(lián) 系 。巴 塞 爾 協(xié) 議 有 其 具 體 的 實(shí) 施 要 求 。 國(guó) 際 大 銀 行 的 資本 對(duì) 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 比 率 應(yīng) 達(dá) 到 8%以 上 ， 其 中 核 心 資 本 至少 要 占 總 資 本 的 50 。 一 級(jí) 資 本 比 率 不 應(yīng) 低 于 4%。附 屬 資 本

56、內(nèi) 普 通 貸 款 準(zhǔn) 備 金 不 能 高 于 風(fēng) 險(xiǎn) 資 產(chǎn) 的1.25%， 次 級(jí) 長(zhǎng) 期 債 務(wù) 的 金 額 不 得 超 過(guò) 一 級(jí) 資 本 的50 。 雖 然 “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 的 規(guī) 定 并 非 具 有 強(qiáng) 制 性 ， 但 已成 為 當(dāng) 今 國(guó) 際 銀 行 業(yè) 最 重 要 的 公 約 之 一 ， 因 而 對(duì) 從事 國(guó) 際 業(yè) 務(wù) 的 商 業(yè) 銀 行 來(lái) 說(shuō) ， 它 具 有 很 強(qiáng) 的 約 束 力 。 查 詢(xún) 信 息 資 料資 料 查 詢(xún) ：1. “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 自 90年 代 以 來(lái) 的 新 發(fā) 展 ？2. “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 對(duì) 銀 行 業(yè) 的 影 響

57、3. 面 對(duì) “ 新 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” ， 中 國(guó) 商 業(yè) 銀 行應(yīng) 該 從 哪 些 方 面 著 手 努 力 ？ 思 考 題 （ 1）重 點(diǎn) 概 念 ：外 源 資 本 、 內(nèi) 源 資 本 、 銀 行 股 本 、債 務(wù) 資 本 、 銀 行 盈 余 、 儲(chǔ) 備 金 、 核心 資 本 、 附 屬 資 本 、 銀 行 資 本 充 足性 、 風(fēng) 險(xiǎn) 加 權(quán) 資 本 、 銀 行 合 并 與收 購(gòu) n 為 什 么 核 心 資 本 是 商 業(yè) 銀 行 資 本 中 最 重要 的 組 成 部 分 ？ n 為 什 么 附 屬 資 本 及 其 構(gòu) 成 在 資 本 總 額 中的 比 重 受 到 限 制 ？n 討

58、論 1988年 巴 塞 爾 協(xié) 議 的 主 要 貢 獻(xiàn)以 及 國(guó) 際 銀 行 監(jiān) 管 新 趨 勢(shì) 對(duì) 商 業(yè) 銀 行 的影 響 。n 銀 行 如 何 確 定 其 資 本 金 要 求 ？ 應(yīng) 考 慮 哪些 關(guān) 鍵 因 素 ？思 考 題 （ 2） 討 論1. “巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 自 90年 代 以 來(lái) 的 新 發(fā) 展 ？2. “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 對(duì) 銀 行 業(yè) 的 影 響3. 面 對(duì) “ 新 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” ， 中 國(guó) 商 業(yè) 銀行 應(yīng) 該 從 哪 些 方 面 著 手 努 力 ？ “巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 自 90年 代 以 來(lái) 的 新 發(fā)展 ？n 第 四 個(gè) “ 巴 塞 爾

59、 協(xié) 議 ” ： 1995年 4月 通 過(guò) 了 市 場(chǎng) 風(fēng)險(xiǎn) 的 資 本 要 求 ； 1996年 1月 公 布 了 正 式 的 修 訂 稿 ，題 為 包 括 市 場(chǎng) 風(fēng) 險(xiǎn) 后 資 本 協(xié) 議 （ 修 訂 稿 ) 。 在 第三 個(gè) “ 巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 信 貸 風(fēng) 險(xiǎn) 的 基 礎(chǔ) 上 ， 強(qiáng) 調(diào) 商 業(yè) 銀行 面 臨 的 市 場(chǎng) 風(fēng) 險(xiǎn) 。 n 1997年 9月 ， 巴 塞 爾 委 員 會(huì) 頒 布 了 有 效 銀 行 監(jiān) 管 的核 心 原 則 ， 這 是 巴 塞 爾 委 員 會(huì) 加 強(qiáng) 國(guó) 際 銀 行 業(yè) 監(jiān) 管的 新 的 重 大 步 驟 。 主 要 內(nèi) 容 包 括 ： 對(duì) 銀 行 監(jiān)

60、管 體 系 和必 要 的 銀 行 監(jiān) 管 法 律 框 架 要 求 、 對(duì) 被 監(jiān) 管 銀 行 入 市 和股 權(quán) 結(jié) 構(gòu) 的 審 批 ； 持 續(xù) 性 銀 行 監(jiān) 管 的 方 式 ； 信 息 要 求 ；監(jiān) 管 人 員 的 正 當(dāng) 權(quán) 限 ； 關(guān) 于 跨 國(guó) 銀 行 業(yè) 等 。 “巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 自 90年 代 以 來(lái) 的 新 發(fā)展 ？n“新 巴 塞 爾 協(xié) 議 ”n 隨 著 發(fā) 達(dá) 國(guó) 家 監(jiān) 管 實(shí) 踐 的 不 斷 發(fā) 展 和 商 業(yè) 銀 行 風(fēng) 險(xiǎn) 管 理 水 平 的 提高 ， 巴 塞 爾 委 員 會(huì) 1998年 開(kāi) 始 全 面 修 改 資 本 協(xié) 議 ， 先 后 公 布 了 三 個(gè)征

61、 求 意 見(jiàn) 稿 ， 新 資 本 協(xié) 議 于 2004年 出 臺(tái) 。 n 新 資 本 協(xié) 議 在 8%的 最 低 資 本 充 足 率 要 求 基 礎(chǔ) 上 ， 還 提 出 監(jiān) 管 部門(mén) 對(duì) 資 本 充 足 率 的 監(jiān) 督 檢 查 和 市 場(chǎng) 約 束 的 新 規(guī) 定 ， 形 成 了 資 本 監(jiān) 管的 “ 三 大 支 柱 ” 。 在 信 用 風(fēng) 險(xiǎn) 和 市 場(chǎng) 風(fēng) 險(xiǎn) 的 基 礎(chǔ) 上 ， 新 增 了 對(duì) 操 作風(fēng) 險(xiǎn) 的 資 本 要 求 。 新 協(xié) 議 采 用 了 由 簡(jiǎn) 單 到 復(fù) 雜 的 多 種 方 法 計(jì) 算 資 本要 求 ， 如 計(jì) 算 信 用 風(fēng) 險(xiǎn) 的 標(biāo) 準(zhǔn) 法 和 內(nèi) 部 評(píng) 級(jí) 法

62、 。 n 在 標(biāo) 準(zhǔn) 法 中 ， 采 用 西 方 公 認(rèn) 的 外 部 評(píng) 級(jí) 公 司 的 評(píng) 級(jí) 結(jié) 果 確 定 商 業(yè)銀 行 各 項(xiàng) 資 產(chǎn) 的 風(fēng) 險(xiǎn) 權(quán) 重 ， 廢 除 以 往 按 是 否 為 經(jīng) 合 組 織 成 員 確 定 風(fēng)險(xiǎn) 權(quán) 重 的 不 合 理 做 法 。 在 相 對(duì) 復(fù) 雜 的 內(nèi) 部 評(píng) 級(jí) 法 中 ， 允 許 管 理 水 平較 高 的 商 業(yè) 銀 行 采 用 銀 行 內(nèi) 部 對(duì) 客 戶(hù) 和 貸 款 的 評(píng) 級(jí) 結(jié) 果 來(lái) 確 定 風(fēng) 險(xiǎn)權(quán) 重 、 計(jì) 提 資 本 。 n “巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 對(duì) 銀 行 業(yè) 的 影 響 ： 有 利 于 各 國(guó) 銀 行 在 平 等 的

63、基 礎(chǔ) 上 競(jìng) 爭(zhēng) ； 有 助 于 銀 行 業(yè) 風(fēng) 險(xiǎn) 的 控 制 ； 有 助 于 銀 行 業(yè) 的 國(guó) 際 化 發(fā) 展 ?！?巴 塞 爾 協(xié) 議 ” 對(duì) 銀 行 經(jīng) 營(yíng) 管 理 的 影 響 ： 使 銀 行 在 資 產(chǎn) 負(fù) 債 管 理 方 面 加 強(qiáng) 了 風(fēng) 險(xiǎn) 資產(chǎn) 管 理 的 內(nèi) 容 ； 使 銀 行 管 理 的 對(duì) 象 由 資 產(chǎn) 負(fù) 債 表 內(nèi) 擴(kuò) 展 到表 外 ； 使 銀 行 信 用 膨 脹 的 作 用 受 到 約 束 ; 為 各 國(guó) 銀 行 監(jiān) 管 機(jī) 構(gòu) 及 銀 行 內(nèi) 部 風(fēng) 險(xiǎn) 評(píng) 級(jí)提 出 了 基 本 框 架 標(biāo) 準(zhǔn) 補(bǔ) 充 資 料中 國(guó) 商 業(yè) 銀 行 資 本 充 足 率 概

64、 況 n 1995年 ， 商 業(yè) 銀 行 法 原 則 上 規(guī) 定 商 業(yè) 銀 行的 資 本 充 足 率 不 得 低 于 8% 。n 1996年 ， 商 業(yè) 銀 行 資 產(chǎn) 負(fù) 債 比 例 管 理 監(jiān) 控 、監(jiān) 測(cè) 指 標(biāo) 和 考 核 辦 法 在 規(guī) 范 商 業(yè) 銀 行 資 產(chǎn) 負(fù)債 比 例 管 理 時(shí) ， 對(duì) 計(jì) 算 信 用 風(fēng) 險(xiǎn) 資 本 充 足 率 的方 法 提 出 了 具 體 的 要 求 。 該 辦 法 參 考 了 1988年 資 本 協(xié) 議 的 總 體 框 架 ， 但 在 結(jié) 合 中 國(guó) 國(guó) 情 時(shí) ，在 諸 多 方 面 放 寬 了 標(biāo) 準(zhǔn) ， 同 時(shí) 由 于 我 國(guó) 商 業(yè) 銀行 損

65、 失 準(zhǔn) 備 計(jì) 提 嚴(yán) 重 不 足 ， 導(dǎo) 致 資 本 充 足 率 明顯 高 估 n 1998年 財(cái) 政 部 發(fā) 行 了 2700億 元 特 別 國(guó) 債 ，其 用 途 就 是 用 于 補(bǔ) 充 四 大 國(guó) 有 商 業(yè) 銀 行資 本 金 ， 但 這 顯 然 是 杯 水 車(chē) 薪 。n 中 國(guó) 人 民 銀 行 此 前 曾 有 意 讓 四 大 國(guó) 有 商業(yè) 銀 行 通 過(guò) 外 部 融 資 主 要 是 發(fā) 行長(zhǎng) 期 金 融 債 券 ， 以 此 補(bǔ) 充 資 本 金 ， 提 高資 本 充 足 率 。 n 采 取 四 種 主 要 途 徑 提 高 商 業(yè) 銀 行 的 資 本 充 足 率 ：n 一 是 通 過(guò) 國(guó)

66、 家 財(cái) 政 增 資 、 降 低 金 融 機(jī) 構(gòu) 所 得 稅 、 加 速金 融 機(jī) 構(gòu) 資 金 周 轉(zhuǎn) 、 增 加 金 融 機(jī) 構(gòu) 贏 利 及 完 善 呆 賬 準(zhǔn)備 金 制 度 等 方 法 補(bǔ) 充 核 心 資 本 ， 保 證 金 融 機(jī) 構(gòu) 資 本 的完 整 性 ； 二 是 通 過(guò) 發(fā) 行 長(zhǎng) 期 債 券 、 固 定 資 產(chǎn) 重 估 、 適 當(dāng) 提 高 準(zhǔn)備 金 比 例 等 方 式 增 加 附 屬 資 本 ； 三 是 調(diào) 整 資 產(chǎn) 結(jié) 構(gòu) ， 如 加 強(qiáng) 貸 款 控 制 管 理 、 減 少 信 用放 款 、 增 加 擔(dān) 保 貸 款 、 提 高 證 券 投 資 比 重 、 發(fā) 展 表 外業(yè) 務(wù) 和 金 融 創(chuàng) 新 等 ； n 四 積 極 籌 措 銀 行 上 市 。 n 統(tǒng) 計(jì) 顯 示 ， 到 2000年 9月 ， 中 國(guó) 工 商 銀 行資 本 充 足 率 為 4.57%， 農(nóng) 業(yè) 銀 行 為 1.44%，建 設(shè) 銀 行 為 3.79%， 中 國(guó) 銀 行 8.5%。 只有 中 國(guó) 銀 行 達(dá) 到 了 巴 塞 爾 協(xié) 議 規(guī) 定的 8 的 要 求 。 n 2004年 2月 23日 頒 布