貨幣金融學 復習要點

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貨幣金融學復習熟記概念：投資銀行：主要從事證券發(fā)行、承銷、交易，企業(yè)重組、兼并與收購，投資分析，風險投資，項目融資等業(yè)務的非銀行金融機構(gòu)，是資本市場上的主要金融中介。在中國，投資銀行的主要代表有中國國際金融有限公司、中信證券。公開市場業(yè)務：中央銀行在金融市場上買進或賣出有價證券，直接決定基礎(chǔ)貨幣的變動，從而達到收縮和擴張信用、控制和調(diào)節(jié)利率與貨幣供應量目地的行為金融期貨合約：由交易雙方訂立的、約定在未來某個日期按成交時約定的價格交割一定數(shù)量某種標的資產(chǎn)的標準化協(xié)議。普通股股票：對代表著股東享有的平等權(quán)利不加以特別限制，并隨著股份有限公司利潤的大小而分取相應股息的股票。優(yōu)先股股票：股東享有某些優(yōu)先權(quán)利（如優(yōu)先分配公司盈利和剩余財產(chǎn)權(quán)）的股票。超額準備金：存款類金融機構(gòu)在中央銀行的存款超過法定準備金的部分。* 證券回購：在出售證券的同時，和證券的購買者簽訂協(xié)議，約定在一定期限后按原定價格或約定價格購回所買證券，從而獲取即時可用資金的一直交易行為，二者的差額就是貸款利息。 * 證券投資基金：一種收益共享、風險共擔的集合投資方式，它通過發(fā)行基金單位，集中投資者的資金，由基金托管人托管，由基金管理人管理和運用基金，從事股票、債券、外匯等金融工具投資，以獲得投資和資本增值。再貼現(xiàn)：商業(yè)銀行或其他金融機構(gòu)將貼現(xiàn)所獲得的未到期匯票向中央銀行再次貼現(xiàn)的票據(jù)轉(zhuǎn)讓行為。* 同業(yè)拆借：金融機構(gòu)為解決臨時性或短期資金的余缺而進行的資金融通。商業(yè)信用：企業(yè)與企業(yè)之間進行商品往來時發(fā)生的信用，其主要方式是預付和賒銷，相應的信用工具是商業(yè)票據(jù)。金融監(jiān)管：金融主管部門依據(jù)國家法律法規(guī)的授權(quán)對金融業(yè)的限制、管理和監(jiān)督。金融期權(quán)：允許合約雙方中期權(quán)的買方向賣方支付一筆費用，以獲得在未來某個時間以約定的價格購買或出售一項資產(chǎn)的權(quán)利的合約。熟記公式：單利本利和：S = P ( 1 + r n )單利利息：I = P r n復利本利和：S = P ( 1 + r )n復利利息：I = P ( 1 + r )n 1 收取客戶的貼息(貼現(xiàn)利息) = 票據(jù)面額 年貼現(xiàn)率 （未到期天數(shù)/ 360）付給客戶的金額（實付現(xiàn)額） = 票據(jù)面額 - 貼息貼現(xiàn)期限（未到期天數(shù)） = 貼現(xiàn)日起至到期日的前一天（按實際天數(shù)算）課堂補充筆記：主要重點：第一章：貨幣的職能：1、 價值尺度職能：貨幣體現(xiàn)商品的價格并衡量商品價值量的功能。這是貨幣最基本、最重要的職能之一。其特點是： 可以是觀念上的貨幣 必須是十足的貨幣或幣值穩(wěn)定 具有獨占性和排他性 要通過價格標準來完成2、 流通手段職能：貨幣作為商品交換媒介促進商品交換的功能。這也是最基本最重要的職能之一。其特點是： 必須是現(xiàn)實的貨幣 可以是不足值的貨幣，可用價值符號來代替 具有一定的貨幣危機性3、 貯藏手段職能：貨幣退出流通，被當做價值的獨立形態(tài)或社會財富的一般形式保存起來的功能。其特點是： 必須是現(xiàn)實的貨幣 必須是十足的貨幣 質(zhì)上的無限性和量上的有限性4、 支付手段職能：貨幣作為價值的獨立形態(tài)進行單方面轉(zhuǎn)移時的功能。其特點是： 必須是現(xiàn)實的貨幣 可以是不足值的貨幣 出現(xiàn)貨幣危機的可能性大5、 世界貨幣職能：貨幣越出國境，在國際上發(fā)揮一般等價物作用時的功能。信用貨幣取得國際貨幣職能的一般性條件包括： 發(fā)行國的經(jīng)濟實力足夠強大且國際貿(mào)易足夠發(fā)達 是自由兌換貨幣，并在國際市場上有較大的需求量 幣值相對穩(wěn)定，發(fā)行國愿意承擔維護和調(diào)節(jié)該貨幣幣值的相應義務。貨幣的五種職能的聯(lián)系：貨幣的五種職能是相互聯(lián)系的整體，是對貨幣本質(zhì)的全面體現(xiàn)。其中價值尺度職能和流通手段職能是兩個最基本的職能，它們直接從一般等價物的兩個特點演化而來，且互不可分；支付手段以價值尺度為前提條件，同時支付手段的最終目的仍是商品，所以它又以流通手段為歸宿；貯藏手段同樣以價值尺度為條件，并以流通手段和支付手段為歸宿；國際貨幣職能是上述四種職能在地域上的擴展。貨幣制度的構(gòu)成要素：1、 幣材和貨幣單位的規(guī)定：幣材規(guī)定作為本位幣的鑄造材料，因而也就確定了整個貨幣制度和貨幣流通的基礎(chǔ)；貨幣單位的規(guī)定即價格標準，包括貨幣單位名稱和貨幣單位價值量的規(guī)定。2、 本位幣與輔幣的鑄造與償付能力的規(guī)定： 在金屬本位制下，本位幣有兩個重要特點：多以貴金屬為幣材，是足值的貨幣，可以自由鑄造；是無限法償?shù)呢泿?，即具有無限發(fā)法定償付能力。 因為輔幣流通速度快、流通磨損大、貯藏能力弱，為節(jié)約流通成本，輔幣多為賤金屬不足值貨幣。 主幣與輔幣同時在市場上流通，兩者間有固定的兌換比例。在現(xiàn)在信用貨幣條件下，絕大多數(shù)國家的主幣都是鈔票，并有少量基本單位的硬幣，均由中央銀行發(fā)現(xiàn)；輔幣多為不足值貨幣，大都由財政部門委托中央銀行發(fā)行。3、 銀行券與紙幣發(fā)行準備與流通的規(guī)定：在金屬本位制中，銀行券是一種黃金憑證，是商業(yè)銀行通過商業(yè)票據(jù)貼現(xiàn)程序投入市場的貨幣符號，規(guī)定了含金量，其發(fā)行必須有黃金保證和信用保證這樣的雙重保證；紙幣是由于戰(zhàn)爭、赤字或其他需要而由國家強制發(fā)行的既無任何保證也不規(guī)定含金量的貨幣符號，信用和國家機器是其存在的基礎(chǔ)?，F(xiàn)代信用貨幣體系與黃金無直接聯(lián)系，故傳統(tǒng)貨幣制度中有關(guān)銀行券和紙幣的規(guī)定已無實際意義。4、 黃金準備制度：金屬貨幣制度中，黃金準備制度作為兌付銀行券的準備金、貨幣量調(diào)節(jié)準備金和國家支付準備金；現(xiàn)代黃金準備制度只是形成國家儲備中的黃金儲備，作為國際支付的最后手段，用與國際購買、國際支付和國際轉(zhuǎn)移等。貨幣制度的演變：1、 金屬貨幣本位制： 銀本位制 金銀復合本位制：平行本位制、雙本位制 金本位制：金幣本位制、金塊本位制、金匯本位制2、 信用貨幣本位制第二章：信用的構(gòu)成要素：1、 信用主體：信用活動中人的要素，表現(xiàn)為各方信用當事人。最基本的當時人是借貸雙方：貸放者（投資者）和借款者（籌資者），還有一個非常重要的當事人：信用中介人。借貸雙方直接洽談或通過中介人接觸，簽訂信用協(xié)議，形成信用標的，并按協(xié)議展開借貸和償還。2、 信用標的物：信用活動中物的要素，表現(xiàn)為信用對象。信用標的物一般包括貨幣資金和實物資金。現(xiàn)代信用標的物一般就是貨幣或者貨幣性的金融資產(chǎn)。3、 信用條件：信用條件主要是關(guān)于期限長短和利息高低的條件。期限是信用關(guān)系延續(xù)的時間，利息是信用活動的報酬，而有否抵押、是否展期和如何追索等條件可靈活決定。信用條件實際上體現(xiàn)了人與物之間的關(guān)系。4、 信用工具：又稱金融工具，是記載信用標的、保護債權(quán)人權(quán)利、具備法律效力的書面憑證。在經(jīng)濟市場化進程中，要求信用標的具備可轉(zhuǎn)讓性，以充分滿足市場的資源配置功能。這就要求信用標的物由標準化的、可精確定價的和可廣泛接受的載體來承載，這個載體就是具備充分流動性的信用工具。信用的特征：1、 信用標的所有權(quán)和使用權(quán)相分離：信用活動將信用標的物的所有權(quán)和使用權(quán)相分離，既增加了信用活動本身的不確定性，同時也為虛擬經(jīng)濟的存在創(chuàng)造了條件。2、 價值的有償運動：價值運動形式有無償?shù)倪\動形式、等價形式和有償?shù)倪\動形式這三種。有償?shù)倪\動形式主要就是信用活動，信用活動不僅包含了償還，還包括利息的支付。3、 特殊的運動過程：現(xiàn)代信用歸根結(jié)底是建立在商品生產(chǎn)和商品交換基礎(chǔ)之上的，其運動過程以產(chǎn)業(yè)循環(huán)為核心，信用資金的正常歸還是利息的正常支付必須以剩余價值的生產(chǎn)為前提。4、 風險性：信用活動面臨很多風險，而且風險主要集中在債權(quán)人身上。首先，信用風險也叫違約風險，即債務人到期不還錢的風險；其次，市場風險是因為市場價格、利率匯率等系統(tǒng)因素的變動而造成持有金融資產(chǎn)遭受損失的可能性；最后，操作風險是指內(nèi)部管理、人員操作或系統(tǒng)處置不當或失誤所到來的損失的可能性。信用形式： 信用形式可以從不同角度來進行劃分。從信用過程來劃分，可分為直接信用和間接信用；從地域劃分，可分為國內(nèi)信用和國際信用；從源頭來看，可分為內(nèi)源融資和外源融資；從信用主體劃分，可分為商業(yè)信用、國家信用、銀行信用、證券信用、民間信用、消費信用、租賃信用、國際信用等。內(nèi)源融資和外源融資：內(nèi)源融資具有自主性、低成本和抗風險的特點，因此家族企業(yè)和比較成熟的大企業(yè)更傾向與內(nèi)源融資；外源融資主要是向銀行銀行借貸或在資本市場上通過發(fā)行有價證券來融資，所以往往是處于告訴成長期的公司采用。直接信用和間接信用：最典型的直接信用是證券信用，最典型的間接信用是銀行信用。區(qū)別直接信用和間接信用的根本標準應該是看有沒有中介人以及中介人在信用過程中有沒有進行資金的重新分配：有中介人且進行了資金的重新分配的是間接信用；沒有中介人或有中介人但沒有進行資金重新分配的是直接信用。主要的信用形式：1、 商業(yè)信用：企業(yè)與企業(yè)之間進行商品往來時發(fā)生的信用，其主要方式是預付和賒銷，相應的信用工具是商業(yè)票據(jù)。 商業(yè)信用作為典型的直接信用，具有交易直接而迅速、交易費用低等特點。此外，商業(yè)信用在一點程度上擴大了商品交換渠道，調(diào)劑了商品市場，節(jié)約了社會流通費用，加速了資金的周轉(zhuǎn)，對于商品生產(chǎn)和商品交換有較大的積極作用。但商業(yè)信用的缺陷也是非常突出的。首先，它具有很大的局限性；其次，它具有分散性和盲目性；最后，商業(yè)信用雖具有法律上的嚴格規(guī)范，但仍然容易導致投機性，并最終損害商品生產(chǎn)和商品流通。2、 銀行信用：通過各類金融中介機構(gòu)，將貨幣轉(zhuǎn)化為借貸資本，進行社會化資金分配的信用形式，其典型方式就是商業(yè)銀行的存貸款業(yè)務。 銀行信用具有規(guī)模大、成本低、風險小等優(yōu)勢，它大規(guī)模地促進社會資金全方位、多層次流動，是社會信用體系中最重要、最有效的信用形式。銀行信用能廣泛地動員社會資金并進行全面的資金分配，不僅能提供信用，還可以創(chuàng)造信用。3、 國家信用：一國政府通過財政部門向國內(nèi)外各類主體舉借債務而形成的信用。它既包括財政以債務人身份所形成的債務，也包括以債權(quán)人身份所提供的信用。 國家財政部門彌補赤字的方法主要是舉債。政府借債包括外債和內(nèi)債： 舉借外債的形式包括向國外政府借款、向國際金融機構(gòu)借款、向國際銀團借款和發(fā)行國際債券等。 內(nèi)債包括向中央銀行借款（多數(shù)國家以法律形式禁止）和發(fā)行國債（政府債務的主要形式），國債包括政府公債券（長期國債）和國庫券（短期債券），其中國庫券是主要形式。合理的國家債務不僅具有彌補赤字的作用，更具有宏觀調(diào)控的重要意義。一方面，國家債務所籌措的資金用于政府投資，可以帶動社會投資，從而增加投資總額；另一方面，國家債務作為財政政策的構(gòu)成部分，與貨幣正常積極配合可以有效調(diào)節(jié)社會信用規(guī)模。4、 消費信用：商業(yè)銀行或?qū)ｉT的消費信用機構(gòu)向消費者發(fā)放的以大型耐用消費品為抵押的貸款。 消費信用按信用對象不同可分為賣方信用和買方信用。賣方信用是信貸機構(gòu)對商品批發(fā)或零售商融通資金，以使其有能力對消費者提供分期付款服務；買方信用是信貸機構(gòu)直接對消費者提供融資，以使其能一次性向銷售商購買消費品，然后按協(xié)議定期向信貸機構(gòu)償還貸款利息。當前主要的消費信用形式是買方信用。 消費信用一般有一個保證金比率的規(guī)定，即消費者個人首付比率，這是消費信用機構(gòu)為規(guī)避信用風險和市場風險而采取的風險管理措施。消費信用保證金比率是調(diào)節(jié)消費信用規(guī)模和結(jié)構(gòu)的有效工具。通過消費信用進行的消費是一種超前消費，即將未來的收入用于當前消費，這固然可以擴大當前消費規(guī)模，拉動短期內(nèi)需，但也存在加劇經(jīng)濟過熱的風險。5、 租賃信用：一種以融物的方式進行融資的信用活動，它通過出借實物商品以收取租金。 租賃信用分為： 經(jīng)營租賃：又稱服務性租賃，標的物通用性較強，租賃期短，承租人變更快，由出租人負責保養(yǎng)和維修管理工作。 融資租賃：標的物專用性強、金額大且期限較長，租期滿后一般將殘值作價出售給承租人。其形式有直接租賃、轉(zhuǎn)租賃、回租租賃、杠桿租賃等。6、 證券信用：以發(fā)行股票或債券等有價證券的方式完成資本集中的信用形式。證券信用不僅速度快、規(guī)模大，而且證券信用實際上是一種社會集資的方式，但由于有規(guī)范的證券作為融資憑證，所以風險會更小、效率會更高。證券信用最典型的方式是股份制。證券信用必須依托完善的、有效率的證券市場，這是因為證券信用的一個重要條件是所發(fā)行的證券具有完全的流動性。7、 民間信用：社會各微觀經(jīng)濟主體之間，尤其是居民個人之間所形成的直接信用形式。民間信用歷史最悠久，但往往具有高利貸性質(zhì)。民間信用除隨機發(fā)生的個人之間借貸活動外，還有特定的信用組織，如合會、標會、抬會和幫會等形式，類似于國外的輪轉(zhuǎn)儲蓄與信貸組織。信用工具不同的分類：1、 權(quán)益性工具與債權(quán)性工具2、 直接信用工具和間接信用工具3、 無限可接受工具有限可接受工具4、 長期信用工具和短期信用工具5、 固定收益工具和非固定收益工具6、 基礎(chǔ)性工具和衍生性工具信用工具的基本要求：1、 償還性：償還性體現(xiàn)了償還本金的基本要求。2、 安全性：安全性體現(xiàn)了規(guī)避各類風險以實現(xiàn)保值的基本要求。3、 流動性：流動性體現(xiàn)了金融工具變現(xiàn)的基本要求。4、 收益性：收益性體現(xiàn)了金融工具增值的基本目的。典型信用工具：（次要）1、 貨幣市場工具： 票據(jù)：商業(yè)本票、商業(yè)匯票、支票、銀行匯票、信用證、信用卡 國庫券 可轉(zhuǎn)讓大額定期存單 貨幣市場基金單位2、 資本市場工具： 股票 長期債券 證券投資基金單位 外匯憑證 金融衍生工具第三章：利率分類：（次要）1、 年利率、月利率和日利率2、 名義利率和實際利率3、 固定利率與浮動利率4、 官方利率、公定利率和市場利率5、 存款利率和貸款利率6、 優(yōu)惠利率與懲罰利率7、 短期利率和長期利率第四章：匯率極其標價法：匯率：不同貨幣之間的兌換比率，或以一種貨幣所表示的另一種貨幣的價格。匯率標價法： 直接標價法：用本國貨幣（報價貨幣）表示外國貨幣的價格。即數(shù)量固定的外幣=若干本國貨幣 間接標價法：用外國貨幣（報價貨幣）表示本國貨幣的價格。即數(shù)量固定的本國貨幣=若干外幣匯率的種類：（次要）1、 基本匯率和套算匯率： 基本匯率：本國貨幣與關(guān)鍵貨幣（最基本的國際儲備貨幣）之間的匯率。 套算匯率：又稱交叉匯率，是根據(jù)基本匯率極其他貨幣與關(guān)鍵貨幣之間的匯率計算出的本國貨幣與其他貨幣的匯率。2、 官方匯率與市場匯率： 官方匯率：又稱法定匯率，是有政府授權(quán)的官方機構(gòu)（如中央銀行、財政部或外匯管理當局等）制定并公布的匯率。 市場匯率：在外匯市場自由買賣外匯所形成或采用的匯率。3、 買入?yún)R率與賣出匯率： 買入?yún)R率：又稱買入價，是銀行向同業(yè)或客戶買入外匯時使用的匯率。 賣出匯率：又稱賣出價，是銀行向同業(yè)或客戶賣出外匯時使用的匯率。 買入?yún)R率與賣出匯率一般相差1%5%，差額即為銀行買賣外匯的利潤。買入?yún)R率與賣出匯率的算術(shù)平均數(shù)為中間匯率，又稱中間價。4、 同業(yè)匯率和商業(yè)匯率5、 電匯匯率、信匯匯率和票匯匯率6、 即期匯率和遠期匯率： 即期匯率：又稱現(xiàn)匯匯率，指交易雙方成交后在兩個營業(yè)日內(nèi)辦理外匯交割時使用的匯率。 遠期匯率：又稱期匯匯率，只買賣雙方事先約定的在未來某一時間進行外匯交割時使用的匯率。 升水、貼水、平價分別表示遠期匯率高于、低于等于即期匯率。7、 名義匯率和實際匯率第五章：金融體系的構(gòu)成：廣義的金融體系由三大要素構(gòu)成： 為訂立金融合約、交易金融資產(chǎn)而成立的金融機構(gòu)； 為融通資金而交易金融資產(chǎn)的金融市場； 金融基礎(chǔ)設施，即為規(guī)范金融交易行為、促進金融業(yè)有序運行和有效履行功能的法規(guī)和制度。狹義的金融體系，亦通常理解的金融體系，僅由金融機構(gòu)和金融市場構(gòu)成。金融體系最基本的經(jīng)濟功能是促進資金流動。優(yōu)化資源配置。金融體系的類型和分為市場主導型（美國、英國）和銀行主導型（德國、日本和法國）金融體系的職能：1、 在時間上和空間上轉(zhuǎn)移資源2、 配置和管理風險3、 清算和支付結(jié)算4、 聚集資金和分割股份5、 提供信息6、 解決激勵問題金融機構(gòu)的構(gòu)成：1、 中央銀行：也稱貨幣當局，是一國金融機構(gòu)體系的領(lǐng)導和核心，擔負這制定并執(zhí)行貨幣政策、管理并調(diào)節(jié)金融運行、維護金融體系安全的特殊職責。中央銀行的主要職能是通過影響貨幣供應量等特定金融變量，推動實現(xiàn)公共政策目標。2、 存款類金融機構(gòu)：也稱存款機構(gòu)，存款貨幣機構(gòu)，是以吸收個人和機構(gòu)的存款，并發(fā)放貸款為主要業(yè)務的金融中介機構(gòu)。 商業(yè)銀行：主要通過發(fā)現(xiàn)支票存款（活期存款）、儲蓄存款和定期存款籌措資金用于發(fā)放商業(yè)貸款、消費信貸和抵押貸款，從事政府債券、市政債券投資，并提供廣泛的金融服務。 儲蓄銀行：其資金來源主要是儲蓄存款（通常被稱為股份）、定期存款、支票存款，其資金運用主要是發(fā)放長期抵押貸款。 信用合作社：其資金來源主要是社員存款，存款人即為股東，其資金運用主要是向社員發(fā)放消費者貸款。3、 非存款類金融機構(gòu)：泛指那些提供金融服務但不以存款為負債的金融機構(gòu)。 契約型儲蓄機構(gòu)：保險公司、養(yǎng)老基金 投資性金融中介機構(gòu)：投資銀行、金融公司、投資基金、貨幣市場基金、風險投資公司 服務類金額機構(gòu)4、 政策與監(jiān)管類金融機構(gòu)： 政策性金融機構(gòu) 監(jiān)管類金融機構(gòu)中國現(xiàn)行的金融機構(gòu)體系：改革開放30余年來，我國逐步形成了以中國人民銀行為中央銀行，國有控股商業(yè)銀行為主體，多種金融機構(gòu)并存、分工協(xié)作的金融機構(gòu)體系。1、 中央人民銀行2、 存款類金融機構(gòu)： 大型存款類金融機構(gòu)：中國工商銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、中國建設銀行、中國交通銀行、中國郵政儲蓄銀行 小型存款類金融銀行：深圳發(fā)展銀行、中信銀行、興業(yè)銀行、廣東發(fā)展銀行、招商銀行、中國光大銀行、華夏銀行、中國民生銀行、上海浦東發(fā)展銀行、恒豐銀行 其他存款類金融機構(gòu)：農(nóng)村信用合作社、村鎮(zhèn)銀行、中外合資銀行3、 非存款金融類機構(gòu)： 保險公司：中國平安保險公司、中國太平洋保險公司、中國人民保險公司、中國人壽保險公司、中國再保險公司 證券公司：中國國際金融有限公司 信托公司：中國國際信托投資公司 財務公司 金融租賃公司：中國租賃有限公司 服務類金融機構(gòu)：上海遠東資信評估公司、中國誠信證券評估有限公司、中央國債登記結(jié)算有限責任公司、北京金橋咨詢公司、新蘭德證券咨詢公司 新型金融機構(gòu)：典當行、基金管理公司、小額信貸公司、農(nóng)村資金互助社4、 政策性金融機構(gòu)：國家開發(fā)銀行、中國進出口銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行5、 監(jiān)管類金融機構(gòu)：“一行”：中國人民銀行；“三會”：中國證券監(jiān)督管理委員會、中國保險監(jiān)督管理委員會、中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會金融市場的構(gòu)成要素：（次要）1、 交易主體：個人、企業(yè)、政府、金融機構(gòu)、中央銀行2、 交易客體： 交易對象：貨幣資金 交易工具：股權(quán)工具、債權(quán)債務工具、本票、匯票、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單、國庫券、中長期債券3、 交易組織形式：交易所、銀行或券商柜臺、遠程通信技術(shù)、電腦網(wǎng)絡4、 交易價格：利率、股價金融市場的功能：1、 促進資金融通：最基本的功能2、 優(yōu)化資源配置：最重要的功能3、 轉(zhuǎn)移和分散風險4、 降低交易成本5、 調(diào)節(jié)經(jīng)濟運行第六章：存款類金融機構(gòu)的性質(zhì)：1、 存款類金融機構(gòu)是一種依法成立，并需要有自己的資本，實行獨立核算，自負盈虧的企業(yè)。2、 存款類金融機構(gòu)是特殊企業(yè)，其特殊性在于它經(jīng)營的是特殊商品貨幣。3、 存款類金融機構(gòu)是一種特殊的金融機構(gòu)。其主要業(yè)務是吸收存款和發(fā)放貸款，商業(yè)銀行和信用社還經(jīng)營其他業(yè)務，如結(jié)算業(yè)務。存款類金融機構(gòu)的職能：1、 信用中介職能：是存款類金融機構(gòu)通過其負債業(yè)務，把社會上的各種閑置貨幣資本集中起來，再通過其資產(chǎn)業(yè)務，把這些貨幣投向社會經(jīng)濟各部門的過程。2、 支付中介職能：存款類金融機構(gòu)通過為各經(jīng)濟部門開立賬戶，充當它們之間貨幣結(jié)算與收付的中間人，為客戶辦理資金結(jié)算與支付。3、 信用創(chuàng)造職能：創(chuàng)造信用工具，如支票、本票等；創(chuàng)造信用量。4、 金融服務職能：發(fā)放工資、代理支付各種費用、向企業(yè)提供相應資本運營服務、為企業(yè)經(jīng)營管理提供咨詢服務、為個人提供轉(zhuǎn)賬結(jié)算服務聯(lián)系：支付中介職能和金融服務職能維持著社會生產(chǎn)的順利進行；信用中介和信用創(chuàng)造職能是商品經(jīng)濟下不可替代的推動力；信用創(chuàng)造的制約機制作為經(jīng)濟發(fā)展的穩(wěn)定器，保護著社會經(jīng)濟的健康運行。負債業(yè)務：（次要）1、 存款業(yè)務：活期存款、定期存款、儲蓄存款2、 其他負債業(yè)務：向中央銀行借款、同意拆借、出售回購協(xié)議、借入歐洲美元資產(chǎn)業(yè)務：（次要）存款類金融機構(gòu)的利潤主要來源于資產(chǎn)業(yè)務，包括準備金業(yè)務、貸款業(yè)務、貼現(xiàn)業(yè)務、存放同業(yè)款項、應收現(xiàn)金項目、證券投資業(yè)務。中間業(yè)務：（次要）中間業(yè)務是存款類金融機構(gòu)從事的不影響資產(chǎn)負債表總額的業(yè)務活動，包括結(jié)算、代理、信托、租賃、銀行卡、擔保、承諾以及金融工具創(chuàng)新等業(yè)務。存款類金融機構(gòu)資產(chǎn)負債表：資產(chǎn)所有者權(quán)益與負債準備金和現(xiàn)金項目銀行資本庫存現(xiàn)金存款在中央銀行存款活期存款在其他存款類金融機構(gòu)存款和在途待收現(xiàn)金定期存款貸款儲蓄存款工商企業(yè)貸款借款不動產(chǎn)貸款其他負債消費者貸款其他貸款證券公債地方政府證券及其他證券其他資產(chǎn)資產(chǎn)總計所有者權(quán)益與負債總計存款類金融機構(gòu)管理一般原則：1、 安全性原則：存款類金融機構(gòu)在經(jīng)營活動中，必須保持足夠的清償力，經(jīng)得起重大風險和損失，能隨時應付客戶提存，使客戶對存款類金融機構(gòu)保持堅定的信任。2、 流動性原則：存款類金融機構(gòu)保持隨時可以以適當?shù)膬r格取得可用資金的能力，以便隨時應付客戶提存及支付的需要。3、 效益性原則：存款類金融機構(gòu)的經(jīng)營管理者在可能的情況下，盡可能地追求利潤最大化。三個原則既相互統(tǒng)一又相互獨立。流動性是存款類金融機構(gòu)正常運營的前提和保證；安全性是存款類金融機構(gòu)能否正常運營的另一重要因素；安全性是效益性的前提；效益性又為流動性和安全性提供了支撐。第八章：中央銀行的組織形式：1、 單一中央銀行制度：一個國家單獨建立中央銀行機構(gòu)，作為政府的銀行、發(fā)行的銀行和銀行的銀行，全面執(zhí)行中央銀行職能并領(lǐng)導全部金融事業(yè)。 可分為： 一元中央銀行制：權(quán)利集中，職能齊全，世界上大多數(shù)國家的中央銀行都采用該組織形式，如英格蘭銀行、日本銀行、法蘭西銀行等。 二元中央銀行制：該制度一般與聯(lián)邦制的國家體制相適應，如美國、德國采用該組織形式。2、 復合式中央銀行制度：在一個國家內(nèi)不單獨設立中央銀行，而把中央銀行與商業(yè)銀行的業(yè)務、職能集中于一家銀行?？煞譃椋?一體式中央銀行制：20世紀30年代的蘇聯(lián)、60年代中期以前的東歐各國以及中國在改革開放前都曾實行過一體式中央銀行制。 混合式中央銀行制：20世紀60年代至80年代的蘇聯(lián)、東歐各國曾實行過這種體制。3、 準中央銀行制度：一個國家或地區(qū)沒有建立通常意義上的中央銀行制度，或者由政府授權(quán)一家或幾家商業(yè)銀行行駛部分中央銀行的權(quán)力，如新加坡、中國香港屬于這種體制。4、 跨國中央銀行制度：兩個以上主權(quán)獨立的國家共有一家中央銀行，其主要職能是發(fā)行貨幣、為成員國政府服務、執(zhí)行共同的貨幣政策及其有關(guān)成員國一致決定授權(quán)的事項，如歐洲中央銀行。中央銀行的基本職能：1、 發(fā)行的銀行：中央銀行是發(fā)行的銀行，是指中央銀行壟斷貨幣發(fā)行權(quán)，是一國或某一貨幣聯(lián)盟唯一授權(quán)的貨幣發(fā)行機構(gòu)。 中央銀行集中與壟斷貨幣發(fā)行權(quán)的必要性：統(tǒng)一貨幣發(fā)行與流通是貨幣正常有序流通和幣值穩(wěn)定的保證；統(tǒng)一貨幣發(fā)行是中央銀行根據(jù)一定時期的經(jīng)濟發(fā)展情況調(diào)節(jié)貨幣供應量，保證幣值穩(wěn)定的需要；統(tǒng)一貨幣發(fā)行是中央銀行實施貨幣政策的基礎(chǔ)。 中央銀行作為發(fā)行的銀行之基本職責：中央銀行應根據(jù)國民經(jīng)濟發(fā)展的客觀需要，適時發(fā)行貨幣，保持貨幣供給與貨幣需求基本一致，為國民經(jīng)濟穩(wěn)定發(fā)展創(chuàng)造良好的金融環(huán)境；中央銀行應才宏觀經(jīng)濟角度控制信用規(guī)模，調(diào)節(jié)貨幣供給量；中央銀行應根據(jù)貨幣流通需要，適時印刷、銷毀貨幣，調(diào)撥庫款，調(diào)劑地區(qū)間貨幣分布、貨幣面額比例。2、 銀行的銀行：中央銀行充當商業(yè)銀行和其他金融機構(gòu)的最后貸款人。中央銀行作為銀行的銀行需履行的職責：集中商業(yè)銀行的存款準備金；充當銀行業(yè)的最后貸款人；創(chuàng)建全國銀行間清算業(yè)務平臺；外匯頭寸調(diào)節(jié)。3、 政府的銀行：中央銀行為政府提供服務，是政府管理國家金融的專門機構(gòu)。具體表現(xiàn)在： 代理國庫 代理政府證券發(fā)行 為政府融通資金 為國家持有和經(jīng)營管理國際儲備 代表政府參加國家金融活動 為政府提供經(jīng)濟金融情報和決策建議，向社會公眾發(fā)布經(jīng)濟金融信息。中央銀行的基本業(yè)務：1、 負債業(yè)務：中央銀行的負債形成中央銀行的資金來源，是中央銀行資產(chǎn)業(yè)務的基礎(chǔ)。其主要包括： 貨幣發(fā)行：必須遵循的基本原則：遵循統(tǒng)一發(fā)行原則；遵從經(jīng)濟發(fā)行原則。 存款業(yè)務：存款準備金業(yè)務：設定存款準備金比率；確定存款準備金計提的基礎(chǔ)；規(guī)定可充當法定存款準備金的內(nèi)容。存款準備金由法定存款準備金和超額準備金組成。 財政性存款業(yè)務：本質(zhì)上是國家預算資金或與國家預算直接有關(guān)的資金，其數(shù)額僅次于商業(yè)銀行交存中央銀行的存款準備金。 特種存款業(yè)務 其他負債業(yè)務：發(fā)行中央銀行債券、對外負債、籌措資本等。2、 資產(chǎn)業(yè)務：中央銀行通過資產(chǎn)業(yè)務操作來調(diào)控信用規(guī)模和貨幣供應量。其主要包括： 貸款業(yè)務：對銀行再貸款；對政府貸款；其他放款。 再貼現(xiàn)業(yè)務 證券買賣業(yè)務 儲備資產(chǎn)業(yè)務3、 清算業(yè)務：清算指一定經(jīng)濟行為引起的貨幣關(guān)系的計算和結(jié)清。其主要包括：組織票據(jù)交換與清算；辦理異地跨行清算；提供跨國支付清算服務；提供證券和金融衍生工具交易清算服務。金融監(jiān)管體制及其類型：金融監(jiān)管體制是指金融監(jiān)管的制度安排，包括金融監(jiān)